近年來，中國企業(yè)海外并購堪稱是全球并購市場的一大亮點。2014年10月27日，普華永道發(fā)布的最新監(jiān)測數據顯示，2014年前三季度中國企業(yè)海外并購交易總數量為176宗，中國企業(yè)海外并購交易總金額為408億美元，共有14宗交易其金額大于10億美元。其中，民營企業(yè)交易金額同比增長超過120%，成為中國企業(yè)海外并購活動中越來越重要的力量?！?/span>

業(yè)內人士分析，中國企業(yè)海外并購趨熱，符合企業(yè)自身發(fā)展的邏輯。隨著企業(yè)實力增強，和全球化發(fā)展需要，中國企業(yè)海外并購將越來越多。這一趨勢也與政府簡化海外投資審批，甚至提供支持鼓勵政策有關?！　　?/span>

在企業(yè)走出去，進行海外投資、并購的同時，國際稅收風險也日益成為企業(yè)關注的焦點。，目前全球多數國家都在以保護本國稅收為目的，收緊跨境稅收管理，海外并購不同的融資結構所涉及的利息扣除額將受到嚴格的審查。中國企業(yè)需密切關注國際稅收規(guī)則的變化，謹慎考慮相關稅務風險。

稅務風險的增加不容小覷

風險一：就是在確定并購目標的時候，目標企業(yè)欠稅等稅務問題能否搞清楚，這需要在并購之前做好稅務盡職調查。

風險二：在并購完成、產業(yè)鏈條伸展到國外之后，企業(yè)經營過程當中，國際和國外關聯業(yè)務增多，對企業(yè)日常的稅務管理、利潤分配如何進行得當的稅收籌劃。

風險三：熟悉雙邊或多邊的稅收協定，境外所得稅抵免規(guī)則非常復雜，尤其是在沒有和我國簽署稅收協定的國家投資，稅務風險很大。

1、在企業(yè)海外并購當中，稅收籌劃將是一個先鋒軍的角色。

稅收籌劃主要涉及的是企業(yè)所得稅，各國在所得稅稅率、優(yōu)惠稅率、稅前抵扣項目等方面存在差異，企業(yè)應盡可能的通過關聯交易把企業(yè)利潤轉移到稅負比較低的地方。針對這一問題，今年7月，國家稅務總局發(fā)布《關于居民企業(yè)報告境外投資和所得信息有關問題的通知》公告，該公告已于9月1日起實施。

公告強調，“持股境外企業(yè)超過一定比例（10%）的中國居民企業(yè)需在企業(yè)所得稅預繳和匯算清繳時報告其境外投資信息、受控外國企業(yè)利潤分配情況，甚至是境外企業(yè)的財務報表”。而未按規(guī)定報告相關信息的，可能會受到稅務機關可能對其進行罰款和納稅調整。

通過關聯交易進行稅收籌劃，在實際操作中很難界定合理的邊界。這樣的案子給企業(yè)帶來的稅務風險不容小覷，少則幾百萬，大的幾千萬幾個億都可能。例如，實際發(fā)生在大連的一個案例，企業(yè)就利潤轉移的問題跟大連市國稅局進行溝通。國稅局認為企業(yè)在關聯交易中價格定得太低，利潤太少，因而少繳了所得稅。一旦判定確實，將涉及到補交稅金滯納金及罰金的問題。

2、在企業(yè)海外并購當中，稅務架構重組也應是一個不容忽視的角色。

國際稅務風險這個問題日益凸顯出來，通過合理的架構充足，加以控制，努力做到利益最大，風險最小。跨國公司通常有兩個層次：

一類是，全球業(yè)務、資源統一管理，有大量關聯交易，轉讓定價的公司；

二類是，可能在全球都有布點，但實際上各自獨立運營，母公司只是股權管理，按投資收回利潤。

“走出去”的中國企業(yè)未來肯定要面臨全球業(yè)務一體化交易，非常復雜的跨境稅法。但目前碰到的主要問題應該是，在進行單個交易項目時，充分去了解和識別稅務風險，包括目標公司歷史上的負債、交易帶來的稅務風險、交易后股東變化帶來的稅務變化等等；其次，除去單個交易之外，隨著在全球業(yè)務的發(fā)展，搭建全球的稅務框架和管理體系也至關重要。

RTF熟悉雙邊和多邊貿易協定、稅收協定；了解和我們沒有雙邊稅務協定的國家，財稅政策會帶來的一些風險；RTF有豐富的跨境業(yè)務操作經驗，通過幫助企業(yè)規(guī)范關聯交易行為，結合RTF的稅務抗辯能力，在最大限度的享受資源國的稅收優(yōu)惠，減緩稅負的同時，使客戶的項目符合當地財稅法規(guī)，努力做到利益最大，風險最小。